行情纵览　　宏观要闻

　　贝壳财经：继上周六大国有银行和招商银行之后，中信银行、平安银行、光大银行、浙商银行、广发银行、民生银行等多家股份制银行已调整了挂牌利率，其中，1年定期存款利率下调10个基点、2年定期存款利率下调20个基点、3年定期存款普遍下调25个基点（光大银行下调30个基点），5年定期存款利率普遍下调25个基点。

　　证券日报：展望2024年人民币汇率走势，接受记者采访的专家普遍预计，随着我国经济复苏动能增强，美联储停止加息周期，对人民币汇率有利的国内外因素将增多，人民币汇率有望延续回升态势。

　　第一财经：今年市场对中国央行的降息期待已久，但MLF（中期借贷便利）、LPR（贷款市场报价利率）的下调仍在12月落空。不过，随着中美利差急剧收窄、中国经济仍待进一步提振、 上周国有大行再度下调存款利率，各界预计明年初MLF、LPR利率下调的概率较大。

　　品种资讯

　　黑色系期货

　　铁矿石：12月18日-12月24日Mysteel澳洲巴西铁矿发运总量2881.2万吨，环比增加193.8万吨。澳洲发运量2022.1万吨，环比增加121.8万吨，其中澳洲发往中国的量1731.2万吨，环比增加187.0万吨。巴西发运量859.1万吨，环比增加72.1万吨。本期全球铁矿石发运总量3529.9万吨，环比增加234.1万吨。

　　12月18日-12月24日中国47港铁矿石到港总量2191.7万吨，环比减少423.8万吨；中国45港到港总量2059.8万吨，环比减少523.6万吨；北方六港到港总量为1045.7万吨，环比减少311.2万吨。（Mysteel）

　　钢材：12月中旬，21个城市5大品种钢材社会库存719万吨，环比减少18万吨，下降2.4%，库存继续小幅下降；比年初减少33万吨，下降4.4%；比上年同期减少17万吨，下降2.3%。12月中旬，螺纹钢库存293万吨，环比增加3万吨，上升1.0%，库存由降转升；比年初减少15万吨，下降4.9%；比上年同期减少7万吨，下降2.3%。（中钢协）

　　截至12月25日，全国39个城市，共计149个仓库城市钢材总库存量为725.26万吨，周环比减少11.30万吨。（钢银电商）

　　据不完全统计，12月25日约有5家钢厂调整建材出厂价格。其中，螺纹钢最高下调40元/吨。（西本新干线）

　　农产品期货

　　棉花：根据对全国31个省（区、市）的统计调查（新疆棉花播种面积通过遥感测量取得），2023年全国棉花播种面积、单位面积产量和总产量分别如下，全国棉花播种面积2788.1千公顷（4182.2万亩），比2022年减少212.2千公顷（318.3万亩），下降7.1%。全国棉花单位面积产量2014.9公斤/公顷（134.3公斤/亩），比2022年增加21.8公斤/公顷（1.5公斤/亩），增长1.1%。全国棉花总产量561.8万吨，比2022年减少36.2万吨，下降6.1%。（国家统计局）

　　12月25日中国棉花价格指数（CC Index）报16231元/吨，较上个交易日上涨23元/吨。（中国棉花信息网）

　　生猪：截至12月20日，全国生猪出场价格为14.87元/公斤，比12月13日上涨2.34%；主要批发市场玉米价格为2.62元/公斤，比12月13日下跌1.50%；猪粮比价为5.68，比12月13日上涨4.03%。（国家发改委）

　　截至12月25日14:00时，全国农产品批发市场猪肉平均价格为20.51元/公斤，较上周五下降0.5%。（农业农村部）

　　苹果：目前，随着销区市场走货迎来好转，山东及陕西产区走货较前期稍有加快，多数果农顺价出售，成交量略有增多，客商拿货情绪略有升温，但基本多以客商消化自存货源为主，成交量据去年同期仍略小于去年同期。（中果网）

　　棕榈油：据船运调查机构ITS数据显示，马来西亚12月1-25日棕榈油出口量为1057955吨，较上月同期出口的1260613吨减少16%。（新华财经）

　　有色/贵金属期货

　　碳酸锂：上海钢联发布的数据显示，12月25日电池级碳酸锂价格较昨日持平，均价报10.25万元/吨。（财联社）

　　沪锌：12月25日统计的6地锌锭库存5.13万吨，较上周四减少0.06万吨，较上周一增加0.19万吨。上海市场锌锭库存2.07万吨，较上周四减少0.18万吨，较上周一减少0.34万吨。广东市场锌锭库存0.51万吨，较上周四增加0.08万吨，较上周一减少0.05万吨。天津市场锌锭库存1.71万吨，较上周四增加0.04万吨，较上周一增加0.49万吨。（Mysteel）

　　沪铝：12月17日-12月24日，中国主要地区电解铝出库量约15.3万吨，较上期数据减少1.5万吨，去年同期为12.8万吨。（Mysteel）

　　沪铜：截至12月25日周一，SMM全国主流地区铜库存环比上周五下降0.62万吨至5.04万吨。相比上周五库存的变化，全国各地多数地区的库存是下降。总库存较去年同期的7.87万吨低2.93万吨。（上海有色网）

　　能化期货

　　尿素：周末以来国内尿素主流报价下调20-70元/吨左右。元旦将近企业或降价吸单，预计短时或偏弱整理。（农时达情报）

　　苯乙烯：截至12月25日，江苏苯乙烯港口样本库存总量4.76万吨，较上期降0.03万吨，环比-1.25%。商品量库存在3.13万吨，较上期降0.08万吨，环比-2.49%。苯乙烯江苏社会库存到船、管输及车卸总量2.55万吨，去年同期到货5.14万吨；本周期提货2.58万吨，去年同期提货2.81万吨。（隆众资讯）

　　其他期货

　　欧线集运：据外媒当地时间12月24日报道，全球航运巨头丹麦马士基表示，该公司正准备恢复在红海和亚丁湾的航运业务。（每经网）

　　截至2023年12月25日，上海出口集装箱结算运价指数（欧洲航线）报1204.81点，与上期相比涨21.7%。（上海航运交易所）